برای اطلاع از آخرین مقالات علمی و اخبار کرونا(COVID-19) کلیک کنید

مشخصات مقاله

عنوان نشریه: 
 
اطلاعات شماره: 
بهار 1390 , دوره  46 , شماره  94 ; از صفحه 111 تا صفحه 136 .
 
عنوان مقاله: 

بررسي تاثير اخبار سياسي بر تلاطم بازار سهام تهران (مقايسه مدل هاي عمومي FAGARCH و MSM)

 
نویسندگان: 
 
آدرس:  
 
چکیده: 

اين تحقيق به بررسي تاثير انتخابات و اخبار سياسي پس از انتخابات رياست جمهوري بر نوسانات بازدهي بازار سهام تهران به عنوان شوک سياسي مي پردازد. اين بررسي بر اساس دو دسته مدل عمومي GARCH (GARCH وEGARCH وFIEGARCH ) و جابه جايي مارکف MSM براي داده هاي شاخص اصلي قيمت و داده هاي حجم معاملاتي بازار سهام تهران انجام شده است. نتايج به دست آمده نشان مي دهند که مدل هاي FIEGARCH و MSM براي نشان دادن برخي از خواص آماري داده ها مانند حافظه بلند مدت، دمب پهن بودن، خوشه اي بودن واريانس ها و نشان دادن تعداد روزهايي که بازار سهام پرتلاطم تر و يا آرام تر است، موفق تر هستند. نشان مي دهيم که تلاطم بازدهي سهام در روزهاي قبل از انتخابات به دليل شرايط عدم قطعيتي که بر بازار حاکم مي شود، افزايش مي يابد، هم چنين اين افزايش تلاطم براي روزهاي پس از انتخابات با به قدرت رسيدن برنده انتخابات به دليل شوک هاي سياسي هم چنان پايدار است. با استفاده از مدل MSM احتمال غيرشرطي که سرمايه گذار در اين دوره در دام يک روز پر تلاطم بيفتد، را به دست مي آوريم. نتيجه نهايي اين که دو مدل FIEGARCH وMSM  به عنوان دو مدل کاربردي براي مدل سازي تلاطم در بازار سهام مويد همديگر بوده و مي توان آن ها را به عنوان ابزارهايي با کاربرد متفاوت براي تحليل تلاطم بازار سهام به کار برد.

 
کلید واژه: 

 
موضوعات مرتبط: 
-
 
 
مقالات نشریه ای مرتبط:  
 
مقالات همایشی مرتبط: 
 
ارتباط خیلی زیاد ارتباط زیاد مرتبط ارتباط کمتر
 
ارجاعات: 
 
استنادات: 
  • ثبت نشده است
 
+جهت ارجاع به این مقاله کلیک کنید(Cite).
APA : کپی

کشاورزحداد، غ.، و حیدری، ه. (1390). بررسی تاثیر اخبار سیاسی بر تلاطم بازار سهام تهران (مقایسه مدل های عمومی FAGARCH و MSM). تحقیقات اقتصادی, 46(94), 111-136. https://www.sid.ir/fa/journal/ViewPaper.aspx?id=127441



Vancouver : کپی

کشاورزحداد غلامرضا، حیدری هادی. بررسی تاثیر اخبار سیاسی بر تلاطم بازار سهام تهران (مقایسه مدل های عمومی FAGARCH و MSM). تحقیقات اقتصادی. 1390 [cited 2021July29];46(94):111-136. Available from: https://www.sid.ir/fa/journal/ViewPaper.aspx?id=127441



IEEE : کپی

کشاورزحداد، غ.، حیدری، ه.، 1390. بررسی تاثیر اخبار سیاسی بر تلاطم بازار سهام تهران (مقایسه مدل های عمومی FAGARCH و MSM). تحقیقات اقتصادی, [online] 46(94), pp.111-136. Available: https://www.sid.ir/fa/journal/ViewPaper.aspx?id=127441.



 

 
چکیده انگلیسی بازدید یکساله 200 مباني نظري و تجربي ونداليسم: مروري بر يافته هاي يك تحقيق
 
آخرین های بلاگ
ورود به بلاگ مرکز اطلاعات علمی